Get Adobe Flash player

Подходит к концу год, а значит самое время подвести итоги за 4 квартал и год в целом. 

Главным итогом инвестиционной деятельности, по которой можно судить об ее результативности я считаю темп прироста собственного капитала и значение средней рентабельности. Первый показатель отражает динамику инвестиционной деятельности — растут инвестиции, стоят на месте или убывают из-за проедания капитала. Второй — показывает, насколько эффективно используется капитал, какую отдачу на свои инвестиции в среднем получает инвестор. Прирост собственного капитала за 4 квартал 2016 г. составил 9,37%, а за год в целом — более 50%. Это замечательный результат — мне удалось закрыть год с опережением плана по приросту собственного капитала (по состоянию на 28.12.2016 г. 63,895$ против запланированных 53,500$). При этом средняя рентабельность активов на протяжении всего года оставалась достаточно высокой 23-27% годовых (см. таблицу). Тем не менее в 3 квартале удалось обнаружить ограничения, которые препятствуют более эффективному использованию капитала, что не позволяет получать от него более высокую финансовую отдачу — неоднородность активов, низкая рентабельность половины активов портфеля. Поэтому более детально рассмотрим структуру портфеля в разрезе основных функциональных групп.

Значительного изменения удельного веса основных функциональных групп не произошло. Наличные кассы и счета в среднем занимают 3% объема инвестиционного портфеля. Неработающие активы — во 2 квартале сократились до 11,41%, но к 4 кварталу все равно возвратились к отметке в 14% в силу того, что некоторые активы к концу года все равно пришлось признать проблемными. Удельный вес активов прироста капитала составил 33%, в качестве основных инструментов в данной группе по прежнему лидируют займы (15,58%) и прямые инвестиции в бизнес (11,68%). Активы денежного потока по-прежнему занимают около половины моего портфеля: увеличились мои инвестиции в дивидендные акции (11,13%), а вот удельный вес инвестиций в недвижимость остался прежним (38%), несмотря на приобретение объекта недвижимости в 2 квартале 2016 г.

В целом год выдался интересным и насыщенным. Моя инвестиционная стратегия работает исправно. Основа моей стратегии — инвестиции в займы, бизнес и программное обеспечение. Они обеспечивают устойчивый поток наличных, который позволяет мне осуществлять покупку ценных активов недвижимости или дивидендных акций. Да, по прежнему остро стоит вопрос об эффективном использовании всего доступного капитала, значительная часть которого скована низкорентабельными инвестициями. По прежнему в дефиците хорошие инвестиционные идеи, которые могли бы обеспечить отдачу выше среднего на значительные объемы инвестиций. Но самое главное, что все это решаемые задачи. В 2016 году я существенно сместил фокус с продажи своих услуг на инвестиционную деятельность, и от этого решения не пострадал ни мой бюджет, ни дальнейшее развертывание инвестиционной деятельности. В 2017 году я планирую сохранить намеченный курс и максимальное количество времени заниматься инвестиционной деятельностью. Основная цель, над которой я намерен интенсивно работать — увеличение собственного капитала до 100,000$ при средней рентабельности не менее 24% годовых. Дополнительная цель — успешный запуск и опробирование новой формы инвестиционной деятельности — инвестиционной компании ООО «Мидас Инвест» (см. Зачем я открываю инвестиционную компанию).

Следующий квартал >>>

Предыдущий квартал >>>

Поделиться

Опубликовать в Одноклассники
Опубликовать в Мой Мир
Опубликовать в LiveJournal
Опубликовать в Google Plus
Опубликовать в Яндекс

Добавить комментарий

Ваш e-mail не будет опубликован. Обязательные поля помечены *

*

Можно использовать следующие HTML-теги и атрибуты: <a href="" title=""> <abbr title=""> <acronym title=""> <b> <blockquote cite=""> <cite> <code> <del datetime=""> <em> <i> <q cite=""> <strike> <strong>

Перед отправкой формы:
Облако меток
Подписка